MSD企業投資

プライベート・エクイティ業界では、ファンド出資者を含むステークホルダーからイグジットまでの限られた期間内でファンド投資先の事業成長を達成することが求められており、成長に資する有効な一手として、デジタルを活用かつ各社横串で取り組むことができるDX施策の実行が昨今盛り上がりを見せている。

一方、投資先、特に中堅規模の小売企業なども、業界全体で進んでいるデジタル変革に向けた危機感や変革意欲を持っており、ファンドに対して共に事業成長を目指すパートナーとして自社へのDX支援ニーズが高まっている。
ファンドでは、こうした投資先からのニーズに応えるためにもデジタル技術を活用して投資先価値向上を目指しているが、一社ずつ個別ハンズオンでバリューアップしていくアプローチでは、時間やリソースを浪費してしまう、特定の会社でしか有効でなく横展開できない、ひいてはそもそもデジタル技術の知見に乏しい、といった課題があることから、投資先全体に対して有効な打ち手がタイムリーに取れていない状況にある。プライベート・エクイティファンドでは投資先企業への投資期間が平均3～5年であり、イグジットまでの限られた期間内に効果的な成果を上げる必要があることが更に問題を難しくしている。
同様の課題は、ファンドに限らず例えば総合商社など傘下に多数の事業会社を擁する企業にも見受けられる。

こうした課題に対し、アビームコンサルティングはクライアントであるMSD企業投資と連携し、同社の投資先である小売2社をターゲットに同時並行で両社のDXを進めた。
ファンドおよび投資先の限られたリソースを有効活用するため、両社で共通化できるポイントは共通アプローチを取ることにより時間とリソースの削減を図る一方、固有のテーマに対してはリソースを集中投下して個別のDX施策を実行。スモールウィンすなわち初期段階における小さな成功実績を積上げることで投資先社内でのデータドリブン経営への意識改革を起こし、両社のデジタル変革を推進させた。

クライアントの声

投資先によるDXの取り組みを定着させ、継続的かつ投資先各社による自走で企業価値向上を実現していくためには、既述の通り事業現場にフィットした施策の策定と落とし込みに加え、現場の納得感の醸成が必要である。
アビームコンサルティングは、小売ビジネスに関する専門知見を持つ専門コンサルタントが投資先の個社事情に応じたDX施策の個別策定や実行フェーズにおける現場レベルの伴走支援を提供。加えて、商社や金融ビジネスに関する専門知見を持つコンサルタントがファンド（株主）目線でのグループ総合的な横串の企業価値向上に関する事業会社管理レベルの支援を提供。
これら、各投資先の事業現場レベルの視点とファンドによる事業会社運営といった株主視点のトップtoボトムのレベルでDX支援を提供することで、投資先個社にとって個別施策で各種指標が改善することができた。さらに、ファンドにとっても投資先の企業価値向上に貢献するとともに、投資先横串で取り組める企業価値向上に向けた共通的なアプローチ方法を得ることができた。